Kuinka sössiä yritys lainarahalla

Kirjoitin twitteriin ketjun rahan lainaamisesta yritykselle. Käsittelen tätä asiaa tässä kirjoituksessa vähän laajemmin kuin mitä Twitterin merkkirajoitusketjussa pystyi avaamaan. Kirjoituksen pointti on, että kannattaa todella miettiä hetki miten yritystoimintaa lähtee rahoittamaan lainarahalla ja laskea, että rahat todella riittävät. Erityisen tärkeää on huomioida miten laina pitää maksaa takaisin ja mitkä sen todelliset kustannukset ovat.

Paljonko laina maksaa?

Twitterin esimerkki meni suurin piirtein niin, että jos lainaat yrityksellesi 100 rahaa, niin sinun pitää varautua maksamaan kärjistettynä 25% vero valtiolle. Äkkiseltään jokainen yrittäjä nousee varpailleen ja heristää sormea, ettei lainasta tarvitse mitään korkoa valtiolle maksaa, joten selitän tarkemmin.

Jos lainaat yrityksellesi 100 rahaa, niin sinulla on jokin tarve rahalle. Tarve voi olla, että ostat sillä vaikka varastoon tuotteita myytäväksi tai palkkaat henkilön yritykseesi. Kun sitten olet myynyt tuon tuote-erän tai palkkaamasi henkilö on tuottanut niin paljon, että yrityksesi on tehnyt voittoa lainatun 100 rahaa, niin voit maksaa sen itsellesi takaisin ilman veroseuraamuksia. Ongelmana tosin on, että jotta yrityksen tilille ilmestyisi vaadittava 100 rahaa mistä voisit maksaa lainan takaisin niin sinun pitää tehdä voittoa niin paljon, että tililtä löytyy tuo raha. Jos tilillä on tuo raha etkä ole tehnyt voittoa, niin raha on alunperinkin ollut firmassa ja olet turhaan lainannut rahaa.

Jos yritys tekee voittoa, niin se maksaa voitosta 20% yhteisöveroa. Ts. jotta yrityksesi olisi tienannut tililleen 100 rahaa, niin yrityksen on pitänyt tehdä voittoa 125 rahaa, josta jää verojen jälkeen 100 rahaa lainan takaisinmaksuun. Tämä siis käytännössä tarkoittaa, että valtio verotti 25 rahaa antamastasi 100 rahan lainasta.

Oletetaan, että yritys tekee 7,5% voittoa liikevaihdosta, joten se on ihan ok-tasolla. Lisäksi oletetaan, että 100 rahan lainalla saat sille kolmenkertaisen liikevaihdon, joka myös on ihan ok-tasolla. Tällöin 100 rahan laina tuottaa yrityksessä vuodessa 22,5 rahaa (300*7,5%) ja kun siitä vähennetään tuo yhteisövero, niin siitä jää 18 rahaa. Tämän 18 rahaa voit maksaa itsellesi lainan lyhennyksenä. Menee siis yli 5 vuotta, että yritys on tuottanut tuon 100 rahaa takaisin puhumattakaan koroista, jotka todennäköisesti haluaisit maksaa itsellesi.

Twitter keskustelussa nousi pari asiaa esiin, jotka on hyvä mainita tässä. Lainan lyhentäminen ei ole yrityksen kulu, eli se ei pienennä tulosta samalla tavalla kuin rahan lainaaminen yritykseen ei ole liikevaihtoa. Lainan korot sensijaan ovat yrityksen kuluja ja siksi käsittelin tämän esimerkin ilman korkoja. Lisäksi on hyvä huomioida, että jos sijoittamasi 100 rahaa menee investointiin, esim. koneisiin tai laitteisiin, niin silloin tuo investointi käsitellään poistoina, mikä taas on kulu joka pienentää yrityksen tulosta. Poistoista vielä lopussa enemmän. Voit myös käteistää yrityksen tasetta esimerkiksi pienentämällä varastoa ja saamalla sieltä nopeammin tuon rahan velan lyhentämiseksi, mutta silloin voidaan kysyä, että oliko alunperinkään tarvetta lainata yritykselle rahaa, jos rahan olisi saanut varastoa pienentämällä tai muulla tavalla muuttamalla yrityksen omaisuutta rahaksi.

Ulkopuoliset lainat

Tämä lainalaskelma on hyvä pitää mielessä erityisesti silloin kun lainaat yritykseen rahaa pankilta, Finnveralta tai joltain kolmannelta osapuolelta, joka haluaa korkoa lainalleen. Tällöin pitää muistaa, että yrityksen pitää kyetä maksamaan lainojen lyhennystä tuloksesta, josta edellisen esimerkin mukaisesti maksetaan yhteisöveroa. Lainaajalle maksettavat korot pienentävät yrityksen tulosta, joten se helpottaa korkojen maksua, mutta lyhentääksesi lainaa sinun pitä kyetä tekemään tulosta.

Jos taas käy niin, että yritys ei tee voittoa, mutta liiketulos sinnittelee nollassa, niin lainojen lyhentäminen tapahtuu taseesta eli likvidoimalla (muuntamalla käteiseksi) yrityksen omaisuutta, esimerkiksi pienentämällä varastoa. Tämä yleensä johtaa vain siihen, että yrityksen kyky tehdä entisen kaltaista liikevaihtoa heikkenee ellei varasto ole aikaisemmin muutenkin ollut liian suuri ja täten lainaa on otettu ainakin osittain turhaan.

Investoinnit ja poistot

Jos lainattu raha käytetään poistokelpoiseen investointiin, niin tuo investointi poistetaan yrityksen kuluna yleensä 5-15 vuoden aikana (riippuu mihin raha on investoitu). Poistokelpoisia hankintoja ovat esimerkiksi koneet ja laitteet, mutta varastoon ostettavat tuotteet eivät, koska tuotteet ovat vaihto-omaisuutta. Jos investoinnilla on 5 vuoden poistoaika, niin tuo 100 rahaa vähennetään tulevan viiden vuoden aikana siten tasaisesti siten, että yrityksen tuloslaskelmassa on viidessä vuodessa ollut poistoja yhteensä tuo 100 rahaa. Tällöin voit laskea, että sinulla vapautuu tuon poiston verran varoja tuloksesta, jolla voit lyhentää velkaa.

Jos kuitenkin käytät tuon lainan esimerkiksi varaston arvon kasvattamiseen, niin sen vaikutus tuloslaskelmassa on nolla, sillä vaikka ostot ovat yrityksen kuluja niin samalla lasketaan varaston arvon kasvaminen samalla summalla, joten varaston muutoksen ja ostojen yhteissumma on nolla.

Yhteenveto

Koska me rakastamme yhteenvetoja, niin tein tähänkin kokoelman pääkohdista mitä tästä olisi hyvä jäädä mieleen.

• Laske etukäteen paljonko yrityksesi on tehtävä voittoa, jotta selviät lyhennyksistä

• Lainaa lyhennetään kassavaroista

• Kassavarat syntyvät liikevoitosta

• Liikevoitosta maksetaan 20% yhteisövero

• Jos yritys toiminta on tappiollista niin lyhennysvarat on otettava käteistämällä yrityksen varoja

• Korot ovat liiketoiminnan kuluja

• Lainan lyhennykset eivät ole liiketoiminnan kuluja

• Otettu laina ei ole liikevaihtoa

• Jos laina käytetään poistokelpoiseen investointiin, niin siitä syntyvät poistot ovat yrityksen kuluja